Les actions mondiales atteignent un niveau record avec l'apaisement de l'Iran et la baisse du dollar

SadaNews - Les actions mondiales ont atteint un nouveau niveau record, les investisseurs revenant en force sur les marchés, poussés par des signes selon lesquels les États-Unis et l'Iran pourraient prolonger le cessez-le-feu, ce qui a aidé les marchés à se débarrasser des primes de risque imposées par la guerre.

L'indice mondial "MSCI" - le plus large indicateur des actions mondiales - a augmenté de 0,3 % pour atteindre un niveau record, se dirigeant vers un gain pour le dixième jour consécutif, sa plus longue série de hausses depuis septembre. Les actions asiatiques ont également augmenté de 1,3 % pour effacer presque leurs pertes dues à la guerre, soutenues par le sentiment positif concernant un cessez-le-feu potentiel entre les États-Unis et l'Iran, ainsi que par la robustesse des bénéfices des entreprises américaines.

Cette hausse des actions asiatiques est survenue après que les indices de Wall Street ont également clôturé à des niveaux records, les traders pariant que la désescalade au Moyen-Orient entraînera une baisse des prix du pétrole et un renforcement de la croissance économique. Les contrats à terme sur les indices boursiers indiquent que cette dynamique se poursuivra en Europe.

Le moral a également été soutenu par la stabilisation du Brent à près de 95 dollars le baril, bien en dessous de son pic de près de 120 dollars le mois dernier. Avec la diminution des tensions au Moyen-Orient, le dollar - qui s'était imposé comme un refuge sûr pendant le conflit - a reculé, l'indice Bloomberg du dollar au comptant se dirigeant vers sa neuvième journée de pertes, la plus longue série de baisses depuis décembre 2006.

L'Asie s'accroche à l'espoir de la paix et est soutenue par le pétrole

Les investisseurs sont de retour sur les actions malgré l'incertitude persistante quant à l'évolution de la guerre, avec des attentes croissantes que les États-Unis et l'Iran poursuivront les négociations et travailleront à la réouverture du détroit d'Ormuz. Le retour de l'appétit pour les actions technologiques a également contribué à un fort rebond après le sell-off qui a eu lieu le mois dernier, qui avait placé plusieurs indices en zone de correction technique.

"Les traders en Asie s'accrochent fermement à l'espoir qu'un nouveau tour de négociations de paix entre les États-Unis et l'Iran se concrétisera dans les jours à venir", selon Tim Waterer, analyste principal des marchés chez "KCM Trade". Il a ajouté : "Le pétrole se négociant en dessous de 100 dollars, couplé aux espoirs de percées diplomatiques, redonne vie aux actions".

Les États-Unis et l'Iran envisagent de prolonger le cessez-le-feu, qui expire mardi, de deux semaines supplémentaires pour permettre plus de temps pour négocier un accord de paix, selon une source familière avec le dossier.

Les intermédiaires des deux côtés travaillent à organiser des négociations techniques pour résoudre les questions les plus complexes, selon cette source, qui a demandé à rester anonyme, ces questions comprenant la réouverture du détroit d'Ormuz et le programme d'enrichissement de l'uranium iranien.

Que disent les stratèges de Bloomberg ?

"Les indices clés en Asie connaissent une nouvelle séance solide, les investisseurs retrouvant leur concentration sur la solidité des bénéfices des grandes entreprises, alors que la guerre en Iran passe au second plan. De plus, l'équilibre entre les pressions inflationnistes à court terme et les risques de croissance à moyen terme maintient les courbes de rendement des obligations stables, ce qui est un facteur positif pour les actions".

— Mark Cranfield, MLIV.

L'or augmente et l'argent s'envole

Dans d'autres endroits, l'or a augmenté de 0,6 % pour atteindre environ 4820 dollars l'once, tandis que l'argent a bondi de 1,5 % pour atteindre environ 80 dollars l'once. Les obligations du Trésor américain ont également augmenté, le rendement des obligations benchmark à 10 ans diminuant d'un point de base pour atteindre 4,27 %, alors que la baisse des prix du pétrole allège les inquiétudes concernant une accélération de l'inflation.

Le dollar australien a atteint son niveau le plus élevé depuis juin 2022, soutenu par la faiblesse de la monnaie américaine, tandis que le yen s'est renforcé après que le principal responsable des questions monétaires, Atsushi Memura, a confirmé que le Japon et les États-Unis travailleraient ensemble sur les questions de change. De plus, les actions chinoises ont maintenu leurs gains après que des données ont montré que la croissance économique du premier trimestre était plus forte que prévu.

Matthew Haupt, directeur de portefeuille chez "Wilson Asset Management", a déclaré : "Les marchés reviennent simplement aux conditions d'avant la guerre, après avoir surmonté le conflit malgré son non-résolution". Il a ajouté : "À partir de maintenant, nous avons besoin de nouvelles informations pour pousser la tendance vers une hausse supplémentaire, car les achats systématiques ont été largement complétés".

Les actions technologiques mènent à Wall Street

À Wall Street, les actions technologiques ont mené les gains après avoir été à la traîne depuis le début de l'année. L'indice "S&P 500" a augmenté lors de 10 des 11 dernières séances, tandis que l'indice "NASDAQ 100" a connu sa onzième hausse consécutive mercredi, la plus longue série de hausses depuis décembre 2019.

De plus, les solides bénéfices ont soutenu le moral, avec des actions de "Bank of America" et "Morgan Stanley" augmentant après que les traders d'actions des deux entreprises ont réalisé des revenus dépassant les attentes.

Les marchés émergents augmentent

Les perspectives de reprise des négociations ont renforcé une tendance générale au risque sur les marchés, avec les actions des marchés émergents poursuivant leurs gains, l'indice "MSCI" des marchés émergents augmentant de 1 % jeudi.

Les indices de Singapour et de Taïwan, ainsi que l'indice "MSCI" d'Amérique latine, ont également effacé leurs pertes subies après les attaques américaines et israéliennes contre l'Iran, rejoints par l'indice "CSI 300" chinois mercredi. De plus, le marché boursier de Taïwan a dépassé le Royaume-Uni en termes de capitalisation boursière, alors que les actions technologiques de l'île revenaient en force, soutenues par des espoirs de désescalade dans la guerre.

Les analystes de "Goldman Sachs", dont Kamakshya Trivedi, ont écrit dans un rapport : "La hausse a dirigé la reprise des marchés d'Asie du Nord, d'Europe émergente et d'Amérique latine, tandis que les régions de l'Asean et de l'Inde, importatrices de pétrole, ont pris du retard".